IBERSOL • Relatório Integrado de Gestão 2023

demonstrações financeiras consolidadas Em 31 de dezembro de 2023, o grupo tinha Programas de Papel Comercial e linhas de médio e longo prazo não utlizadas de 23 milhões de euros e linhas de curto prazo de apoio à tesouraria não utilizadas de 10 milhões de euros. Na tabela seguinte são apresentados os passivos financeiros (grupos relevantes) considerando os cash-flows contratuais não descontados: < 1 ano de 1 a 5 anos > 5 anos Empréstimos 15 790 517 12 663 526 - Responsabilidade com locações 40 161 966 118 666 755 70 179 247 Outros passivos não correntes - 3 704 - Contas a pagar a fornecedores e acréscimos de custos 71 192 348 - - Outros passivos correntes 592 529 - - Total 127 737 360 131 333 985 70 179 247 Os acréscimos de gastos apresentados acima excluem as remunerações a liquidar (nota 5.3.3.). Omontante dos outros passivos correntes exclui os saldos como estado e rendimentos a reconhecer (nota 5.3.). 7.5. Risco de capital O Grupo Ibersol procura manter um nível de capitais próprios adequado às características do principal negócio (vendas a dinheiro e crédito de fornecedores) e assegurar a continuidade e expansão. O equilíbrio da estrutura de capital é monitorizado com base no rácio de alavancagem financeira (definido como: dívida remunerada líquida/dívida remunerada líquida + capital próprio), com o objetivo de o situar no intervalo 50% - 75%. O rácio de alavancagem financeira é negativo é -26% em 31 de dezembro de 2022 e de 16% em 31 de dezembro de 2023, conforme evidenciado no quadro abaixo: dez. 2023 dez. 2022 Responsabilidade com locações 229 007 968 90 873 709 Empréstimos 28 454 044 70 081 886 Outros ativos financeiros -1 580 739 -3 068 858 Caixa e depósitos bancários -188 538 842 -237 132 629 Endividamento líquido 67 342 431 -79 245 892 Capital próprio 354 924 089 383 693 560 Capital total 422 266 519 304 447 668 Rácio de alavancagem financeira 16% -26% 468